Cuatro tipos de riesgo de tasa de interés
Los cuatro tipos de riesgo de tasa de interés son riesgo de tasa de interés de activos, riesgo de tasa de interés de pasivos, riesgo de tasa de interés de flujo de efectivo y riesgo de tasa de interés de repreciación.
1. El riesgo de tasa de interés de los activos se refiere al riesgo de cambios en el valor de los activos debido a cambios en las tasas de interés del mercado. Por ejemplo, el valor de los bonos de tasa fija en poder de los bancos disminuirá cuando las tasas de interés del mercado aumenten, lo que generará pérdidas.
2. El riesgo de tasa de interés del pasivo se refiere al riesgo de cambios en el valor de los pasivos debido a cambios en las tasas de interés del mercado.
3. El riesgo de tasa de interés de los flujos de efectivo se refiere al riesgo de cambios en el valor de los flujos de efectivo futuros debido a cambios en las tasas de interés del mercado. Por ejemplo, los bonos de tasa flotante emitidos por los bancos requieren pagos de intereses más altos cuando las tasas de interés del mercado aumentan, reduciendo así el valor de los flujos de efectivo futuros.
4. El riesgo de tasa de interés de repreciación se refiere al riesgo de cambios en el valor de los activos, pasivos o flujos de efectivo durante el ciclo de repreciación debido a cambios en las tasas de interés del mercado.
Medidas efectivas para reducir el riesgo de tasas de interés:
1. Las pruebas de sensibilidad a las tasas de interés pueden utilizar pruebas de sensibilidad a las tasas de interés para evaluar cambios en sus activos y pasivos bajo diferentes tasas de interés de mercado. , formulando así las correspondientes estrategias de gestión de riesgos.
2. Cobertura de tipos de interés. Los bancos pueden reducir el riesgo de tipos de interés mediante cobertura de tipos de interés. Los bancos pueden fijar tasas de interés fijas a través de instrumentos financieros como los swaps de tasas de interés, reduciendo así el impacto de los cambios en las tasas de interés del mercado sobre sus activos y pasivos.
3. Cartera de inversión diversificada. Los bancos pueden reducir los riesgos de tipos de interés a través de carteras de inversión diversificadas. Los bancos pueden mantener diferentes tipos de activos al mismo tiempo, como bonos de tasa fija y bonos de tasa flotante, diversificando así el riesgo de tasa de interés.
4. Fortalecer la gestión y la supervisión del riesgo. Los bancos pueden fortalecer la gestión y la supervisión del riesgo y establecer mecanismos completos de control interno y gestión del riesgo para detectar y responder a los riesgos de tipos de interés de manera oportuna.