Cómo entender el fondo de comercio negativo y realizar el tratamiento contable
1. Comprensión del fondo de comercio negativo
A medida que las fusiones y adquisiciones corporativas se vuelven cada vez más frecuentes, surgen cada vez más problemas contables en las fusiones y adquisiciones. Entre muchas cuestiones, la plusvalía en fusiones y adquisiciones siempre ha sido una cuestión difícil. Durante el proceso de fusión empresarial, "la diferencia entre el costo de compra y el valor razonable de los activos netos identificables de la empresa comprada" formará la plusvalía. es un número positivo, generalmente lo llamamos fondo de comercio positivo, si esta diferencia es negativa, lo llamamos fondo de comercio negativo. Aunque existe un gran debate en el país y en el extranjero sobre la existencia de un fondo de comercio negativo y si es necesario un tratamiento contable, en las actividades reales de fusiones y adquisiciones el fondo de comercio negativo todavía es posible. Por lo tanto, es necesario estudiar el tratamiento contable del fondo de comercio negativo en las fusiones y adquisiciones corporativas. El problema está en consonancia con la realidad y tendrá una importancia práctica de gran alcance para las actividades de fusiones y adquisiciones de empresas.
En primer lugar, la razón fundamental del fondo de comercio negativo es que la rentabilidad de los activos netos de la empresa adquirida es inferior al rendimiento medio de la inversión del capital social, que es esencialmente el precio que la empresa adquirida da a la empresa adquirida. Empresa adquirente. Una especie de compensación. Las fusiones y adquisiciones corporativas son un comportamiento de inversión. Las empresas adquirentes deben invertir fondos para obtener la tasa de rendimiento social promedio. Sin embargo, cuando la empresa adquirida tiene una plusvalía negativa por diversas razones, el rendimiento de la inversión de la empresa adquirida en operaciones futuras. ser inferior a la tasa de rendimiento promedio social. Por lo tanto, para obtener la tasa de rendimiento social promedio, las empresas de fusiones y adquisiciones deben utilizar menos fondos para adquirir más activos, obteniendo así la tasa de rendimiento social promedio.
En segundo lugar, en la ciencia de la inversión en valores, el descuento de inversión se refiere a "cuando una inversión en bonos a largo plazo se compra a un precio inferior al valor nominal del bono, el costo de la inversión es inferior al valor nominal del bono". el bono". Su esencia es el valor nominal del bono. La tasa de interés es más baja que la tasa de interés real, lo que es una compensación para los inversores que reciben menos intereses después de la compra, y es el precio que paga el emisor de valores por no ser capaz de ofrecer una tasa de interés completa. Por lo tanto, las fusiones y adquisiciones corporativas son esencialmente un comportamiento de inversión. La buena voluntad negativa es causada por una mala gestión corporativa u otros factores negativos ocultos que hacen que la rentabilidad futura de la empresa sea inferior a la rentabilidad promedio de las inversiones del mercado. fusión y adquisición de la empresa La compensación por menor beneficio es el precio pagado por la empresa adquirida debido a la insuficiente rentabilidad esperada futura debido a las malas condiciones.
II. Tratamiento Contable del Fondo de Comercio Negativo
(1) Tratamiento Contable Contable del Fondo de Comercio Negativo
Para la medición y tratamiento del fondo de comercio negativo, todavía existen algunos Métodos nacionales y extranjeros. No existe un método generalmente aceptado y generalmente se maneja de acuerdo con las normas contables de cada país. El tratamiento del fondo de comercio negativo en las normas contables actuales de China tiende a estar en línea con los estándares internacionales, pero todavía hay muchas incertidumbres. En general, se entiende que el tratamiento contable del fondo de comercio negativo es el costo de compra y el valor razonable. de la empresa adquirida. Cómo afrontar la diferencia.
1. Determinarlo como ganancia y pérdida corriente.
El primer método de tratamiento contable es reconocer el fondo de comercio negativo como ganancia y pérdida corriente. Debido a que la plusvalía negativa se genera a partir de transacciones baratas, representa la ganancia de las transacciones de capital en el período actual. Por lo tanto, debe reconocerse como ingreso inmediatamente en la fecha de adquisición e incluirse en el estado de pérdidas y ganancias actual. se registra a su valor razonable la diferencia entre la suma de su valor razonable y el costo real de compra se reconoce como plusvalía negativa y se trata como ingreso corriente, es decir, "ingreso no operacional - plusvalía negativa". Este enfoque refleja verdaderamente el valor de cada activo comprado, lo hace consistente con la definición de activos y encarna el principio de objetividad. Por lo tanto, es favorecido por FASB (Financial Accounting Standards Board), ASB (Accounting Standards Board, British Accounting Standards). Board) y Standards Board) y el IASB (International Accounting Standards Board, Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad) se respetan en general. Sin embargo, el reconocimiento directo de la plusvalía negativa como ganancias y pérdidas actuales no tiene en cuenta el impacto de la plusvalía negativa en las ganancias futuras. La plusvalía negativa es causada por pasivos ocultos, mala gestión, empleados de baja calidad, etc. Los beneficios económicos pueden reducirse significativamente en el futuro. Calcular la plusvalía negativa ya que las ganancias y pérdidas actuales conducirán a un aumento de las ganancias actuales y una disminución de las ganancias futuras. sin compensación.
Por lo tanto, dicho método de tratamiento provocará enormes fluctuaciones en las ganancias y existe un principio de índice de desajuste. Además, se puede ver que este método de tratamiento no puede reflejar el impacto de la buena voluntad negativa en la situación financiera. no es un método de procesamiento contable apropiado y razonable.