¿Qué es una sociedad de inversión fiduciaria? ¿Cuál es su negocio principal?

Fideicomitente significa que el fideicomitente confía su propiedad legal al fiduciario en base a su confianza en el fiduciario (sociedad de inversión fiduciaria). El fideicomitente lo hará, según los deseos del fideicomitente. , El acto de gestionar o disponer en nombre propio en beneficio del beneficiario o para un fin determinado. En términos generales, significa "que se le encomiende la gestión de las finanzas en su nombre".

2. Características básicas de la confianza:

(1). La confianza se basa en la confianza y el fiduciario debe tener una buena reputación.

(2) La premisa para la constitución de un fideicomiso es que el fideicomitente debe confiar su propiedad al fiduciario.

(3) El patrimonio fiduciario es independiente. Una vez establecido un fideicomiso de conformidad con la ley, los bienes del fideicomiso se separan de los bienes propios del fideicomitente, fiduciario y beneficiario y se convierten en bienes independientes.

(4) El fideicomisario gestiona los mayores asuntos fiduciarios en beneficio de los beneficiarios.

3. Las disposiciones de la “Ley de Fideicomisos” sobre la constitución de fideicomisos:

(1) La constitución de un fideicomiso debe tener un objeto legal fiduciario;

(2) Para establecer un fideicomiso, debe haber cierta propiedad del fideicomiso, y la propiedad del fideicomiso debe ser propiedad legal del fideicomitente, incluidos los derechos de propiedad legales.

(3) Al establecer un fideicomiso, el documento de fideicomiso deberá constar por escrito.

(4) Si las leyes y regulaciones administrativas pertinentes estipulan que la propiedad fiduciaria debe registrarse, el registro del fideicomiso se manejará de acuerdo con la ley.

4. Definición de negocio fiduciario de una empresa de inversión fiduciaria:

El negocio fiduciario se refiere al comportamiento empresarial de una empresa de inversión fiduciaria que acepta la encomienda como fiduciario y maneja asuntos fiduciarios para ese propósito. de cobrar la remuneración.

5. Alcance del negocio fiduciario:

El negocio fiduciario incluye fideicomiso comercial, fideicomiso civil, fideicomiso público y otros campos. Las compañías de inversión en fideicomisos financieros aprobadas por el banco central pueden operar cuatro tipos de negocios fiduciarios, incluidos fideicomisos de capital, fideicomisos de bienes muebles, fideicomisos de bienes raíces y otros fideicomisos de propiedad.

6. Partes del fideicomiso:

Principal: La persona que confía a la sociedad fiduciaria la administración de su propio patrimonio. Condiciones: El propietario legal del inmueble; una persona jurídica, una persona natural y otra organización constituida conforme a la ley con plena capacidad de conducta civil.

Fiduciario: Persona que acepta un fideicomiso y administra o dispone de los bienes fiduciarios de conformidad con lo establecido en el contrato de fideicomiso. Sin embargo, el fiduciario que puede operar negocios fiduciarios debe ser una compañía de inversión fiduciaria aprobada por el Banco Popular de China.

Beneficiario: La persona que disfruta de los intereses del fideicomiso (derechos de beneficiario del fideicomiso). Puede ser una persona física, una persona jurídica u otra organización constituida de conformidad con la ley. Puede ser el propio director o cualquier otra persona. Un fideicomiso con el mismo fideicomitente y beneficiario es un fideicomiso de beneficio propio, y un fideicomiso con diferentes beneficiarios es un fideicomiso de beneficio separado.

7. Definición de bienes fiduciarios:

Los bienes fiduciarios se refieren a los bienes transferidos del fideicomitente al fiduciario a través de un acto de fideicomiso, y administrados o dispuestos por el fiduciario de acuerdo con cierto fideicomiso. fines y ganancias patrimoniales obtenidas por su gestión, uso o enajenación.

Los bienes cuya circulación esté prohibida por leyes y reglamentos administrativos no podrán utilizarse como bienes en fideicomiso, previa aprobación de la autoridad competente correspondiente; autoridades de conformidad con la ley. Los bienes fiduciarios incluyen: fondos, bienes muebles, inmuebles y otros derechos reales.

8. Independencia de los bienes fiduciarios:

(1) Los bienes fiduciarios son diferentes de los bienes propios del propietario y de los bienes inherentes al fiduciario, y no se ven afectados por el fideicomitente o el fiduciario. impacto de una situación financiera en deterioro o incluso de una quiebra.

(2) Una vez establecido el fideicomiso, la propiedad del fideicomiso está fuera del control del fideicomitente y es administrada por un fideicomisario con experiencia en gestión financiera, que puede garantizar eficazmente el mantenimiento y apreciación de su valor.

(3) Los bienes fiduciarios adquiridos por el fideicomisario debido a la administración y uso de los bienes fiduciarios u otras circunstancias se clasificarán como bienes fiduciarios.

(4) Salvo lo dispuesto por la ley, los bienes fiduciarios no podrán hacerse valer.

9. Administración de los bienes fiduciarios:

(1). El fiduciario administrará los asuntos fideicomisos de conformidad con lo establecido en el contrato de fideicomiso y con el principio de maximizar los intereses del fiduciario. beneficiarios.

(2) El fiduciario administra y contabiliza los bienes fiduciarios y los bienes inherentes respectivamente, y administra y contabiliza los bienes fiduciarios de diferentes fideicomitentes.

10. Las sociedades de inversión fiduciarias gestionan y utilizan propiedades fiduciarias:

Las sociedades de inversión fiduciarias gestionan y utilizan propiedades fiduciarias y pueden adoptar métodos de arrendamiento, venta, préstamo, inversión y otros métodos de acuerdo con las disposiciones de los documentos fiduciarios. Préstamos interbancarios y otras formas.

11. Definición de fideicomiso de capital:

El fideicomiso de fondo es un modelo de gestión fiduciaria que utiliza fondos como propiedad fiduciaria, generalmente con el propósito de obtener ingresos de capital dentro de un período de tiempo determinado. Generalmente se puede dividir en dos tipos de fideicomisos de fondos: los que tienen fines designados por el fideicomitente y los que tienen fines no especificados. Cuando finaliza el fideicomiso, la propiedad del fideicomiso generalmente se devuelve al otorgante sin cambios o se convierte en efectivo.

Los fideicomisos de fondos incluyen dos formas: fideicomisos de fondo único (el fiduciario acepta la encomienda de un solo cliente y administra y utiliza los fondos fiduciarios por separado) y fideicomisos de fondos colectivos (el fiduciario reúne a dos o más fideicomitentes) fondos fiduciarios , y utilizar y administrar los fondos fiduciarios de acuerdo con el método previamente acordado).

12. Las leyes y regulaciones relacionadas con fideicomisos exigen que las empresas de inversión fiduciarias acepten fondos de clientes:

Los fondos fiduciarios aceptados por las empresas fiduciarias deben cumplir los siguientes requisitos:

(1 ), debe ser propiedad legal del cliente;

(2) Un fondo fiduciario único no deberá ser inferior a 50 000 RMB;

13.

El fiduciario (sociedad de inversión fiduciaria) administra y utiliza los fondos fiduciarios de acuerdo con lo establecido en el documento del fideicomiso. Si se produce una pérdida de los fondos fiduciarios, la pérdida será asumida por los bienes fiduciarios;

El fiduciario (sociedad de inversión fiduciaria) viola el fideicomiso Si los bienes del fideicomiso se enajenan para un propósito o los bienes del fideicomiso se pierden debido a la violación de los deberes de administración o al manejo inadecuado de los asuntos del fideicomiso, el fideicomitente (beneficiario) tiene derecho a solicitar al Tribunal Popular la revocación de la disposición, y tiene derecho a solicitar al fiduciario que restablezca los bienes fiduciarios a su estado original o que indemnice si En caso de negligencia grave, el fideicomitente (beneficiario) tiene derecho; destituir al fiduciario de conformidad con lo dispuesto en el documento de fideicomiso, o solicitar el despido al Tribunal Popular.

14. Definición de ingresos del fideicomiso y remuneración del fideicomiso:

Los ingresos generados por la administración y operación de la propiedad del fideicomiso por parte del fiduciario se denominan ingresos del fideicomiso.

La remuneración que recibe el fiduciario por administrar y operar el patrimonio fiduciario se denomina remuneración fiduciaria.

15. Razones por las que los productos de fideicomisos de capital no pueden garantizar rendimientos subyacentes:

La esencia del negocio fiduciario es que otros le confíen la gestión de las finanzas en su nombre. Como fiduciario, una sociedad fiduciaria debe administrar, usar y disponer de los bienes fiduciarios en estricta conformidad con lo establecido en el documento del fideicomiso, y cualquier ganancia o pérdida que del mismo se derive será a cargo de los bienes fiduciarios.

De acuerdo con el artículo 31 de las "Medidas administrativas para empresas de inversión fiduciarias" promulgadas por el Banco Popular de China el 5 de junio de 2002, cuando una empresa de inversión fiduciaria opera negocios fiduciarios, no deberá prometer que el fideicomiso la propiedad no será dañada ni garantizará una devolución mínima.

Ahora hay productos en el mercado fiduciario que no alcanzan la tasa de rendimiento esperada y están libres de tarifas de gestión, lo que demuestra que las empresas fiduciarias confían en lograr la tasa de rendimiento esperada.

16. Promoción de productos fiduciarios en los medios:

El Banco Popular de China estipula que las empresas fiduciarias que manejan negocios de fondos fiduciarios no pueden realizar marketing ni publicidad a través de periódicos, televisión, radio y otros medios públicos.

17. Fuente de los ingresos esperados del fideicomiso:

La compañía fiduciaria ha calculado cuidadosamente de antemano y ha concluido que los ingresos esperados del proyecto del fideicomiso son los ingresos esperados del beneficiario después de deducir los correspondientes. gastos.

De acuerdo con la Ley de Fideicomisos, a menos que la sociedad fiduciaria firme un acuerdo con el fideicomitente, cualquier ingreso del fideicomiso que supere las expectativas pertenece al beneficiario.

18. Cómo ver los riesgos de la inversión fiduciaria:

Cualquier inversión tiene riesgos. El riesgo y el rendimiento son directamente proporcionales, cuanto mayor es el rendimiento, mayor es el riesgo. Los productos fiduciarios tienen rendimientos medios y riesgos medios. Diferentes proyectos fiduciarios tienen diferentes fuentes y magnitudes de riesgos.

Los riesgos de inversión incluyen: política, gestión de proyectos, fuerza mayor y otros riesgos.

Las sociedades fiduciarias cuentan con mecanismos estrictos y eficaces de prevención de riesgos y diseñan planes eficaces de evitación de riesgos para cada plan fiduciario para minimizar los riesgos de inversión fiduciaria.

19. El impacto de las pérdidas operativas y la quiebra de una compañía fiduciaria en la propiedad fiduciaria:

Si una compañía fiduciaria sufre pérdidas o quiebra, la propiedad fiduciaria (los fondos del fideicomitente) no será afectado.

De acuerdo con lo dispuesto en la Ley de Fideicomisos, las sociedades fiduciarias deben administrar sus propiedades fiduciarias y propiedades inherentes por separado y llevar cuentas separadas. Los bienes fiduciarios no pertenecen al patrimonio propio de la sociedad fiduciaria y no participan en la liquidación. Cuando una compañía fiduciaria tiene un mal desempeño, quiebra o cierra, la propiedad del fideicomiso debe transferirse a otras compañías para que la administración de la propiedad del fideicomiso pueda seguir siendo efectiva.

20. Transferencia y realización de fondos fiduciarios:

Generalmente, los fondos fiduciarios no pueden retirarse por adelantado.

Sin embargo, según el contrato, el fideicomitente (beneficiario) puede transferir los derechos del beneficiario del fideicomiso tres meses después de que el fideicomiso entre en vigor. La forma de transferencia es que el cedente y el cesionario acuden a la sociedad fiduciaria para gestionar juntos los procedimientos de transferencia, y ambas partes determinan el precio de transferencia mediante negociación. El cedente y el cesionario pagarán una determinada proporción de la tasa de transferencia.

21. Cobro de fondos e ingresos del fideicomiso:

Una vez rescindido el contrato de fideicomiso, la sociedad fiduciaria transferirá el principal y los ingresos a la cuenta del beneficiario especificado en el contrato. , y el beneficiario lo cargará al banco.

22. Pago de impuestos sobre la propiedad fiduciaria:

(1), el beneficiario y el fiduciario pagarán impuestos sobre sus respectivos ingresos de conformidad con las leyes y reglamentos pertinentes.

(2) Las cuestiones fiscales involucradas durante la duración del plan fiduciario se manejarán de acuerdo con las leyes, regulaciones y políticas nacionales pertinentes.

23. Responsabilidades del fiduciario (sociedad fiduciaria) durante el período del fideicomiso:

De acuerdo con las “Medidas Administrativas para las Sociedades de Inversión Fiduciarias”, las sociedades de inversión fiduciarias deben cumplir con sus deberes en la gestión. o enajenar los bienes fideicomitidos. Cumplir con las obligaciones de buena fe, prudencia y gestión eficaz.

24. Las obligaciones y responsabilidades de los fiduciarios en negocios fiduciarios:

(1). El fiduciario deberá cumplir con las disposiciones del documento de fideicomiso y manejar los asuntos fiduciarios en el mejor interés de los beneficiarios. Cuando un fiduciario administra bienes fideicomitidos, deberá cumplir con sus deberes y cumplir con sus obligaciones de honestidad, crédito, prudencia y administración eficaz.

(2) Salvo la remuneración pactada en el contrato, el fiduciario no podrá utilizar los bienes fiduciarios para buscar beneficios para sí mismo. Si el fiduciario viola el contrato y utiliza los bienes fideicomitidos para buscar beneficios para sí mismo, los beneficios obtenidos pertenecerán a los bienes fiduciarios.

(3) El fiduciario no podrá transferir los bienes fiduciarios a sus bienes inherentes. Si el fideicomisario convierte los bienes fiduciarios en bienes propios, deberá restaurarlos a su estado original; si el fideicomisario causa pérdidas a los bienes fiduciarios, será responsable de la indemnización;

(4) El fiduciario no podrá transar sus bienes inherentes con los bienes fiduciarios o con los bienes fiduciarios de diferentes fideicomitentes, salvo pacto en contrario en el contrato de fideicomiso o con el consentimiento del fideicomitente o beneficiario, y en un comercio de manera equitativa al precio de mercado. Si el fiduciario viola las normas y causa pérdidas a los bienes fiduciarios, será responsable de una indemnización.

(5) El fiduciario deberá administrar y contabilizar por separado los bienes fiduciarios y sus bienes inherentes, y administrar y contabilizar por separado los bienes fiduciarios de diferentes fideicomitentes.

(6) El fideicomisario deberá llevar registros completos del manejo de los asuntos fiduciarios. El fiduciario deberá informar periódicamente al fideicomitente y a los beneficiarios cada año sobre la administración, uso, disposición, ingresos y gastos de los bienes fideicomitidos.

(7) El fiduciario tendrá la obligación de mantener confidencial al fideicomitente, al beneficiario y a la información e información sobre asuntos fiduciarios de conformidad con la ley.

(8) Si el fiduciario dispone de los bienes del fideicomiso en violación del propósito del fideicomiso o causa pérdidas a los bienes del fideicomiso debido a la violación de los deberes de administración o al manejo inadecuado de los asuntos del fideicomiso, no deberá solicitar remuneración antes de restaurar la propiedad fiduciaria a su condición original o realizar una compensación.

25. Derechos del cliente:

(1). El cliente tiene derecho a conocer la administración, uso, disposición e ingresos y gastos de sus bienes fiduciarios, y tiene derecho a exigir al fideicomisario que haga una ilustración. El fideicomitente tiene derecho a inspeccionar, copiar o copiar cuentas fiduciarias relacionadas con sus bienes fiduciarios y otros documentos relacionados con asuntos fiduciarios.

(2) Si por razones especiales que no pudieron preverse cuando se estableció el fideicomiso, la administración de los bienes fiduciarios no es conducente a la realización del propósito del fideicomiso o es inconsistente con los intereses de los beneficiarios, el fideicomitente tiene derecho a exigir al fiduciario que ajuste el estilo de administración de los bienes fiduciarios.

(3) Si el fiduciario dispone de los bienes del fideicomiso en violación del propósito del fideicomiso, o causa pérdidas a los bienes del fideicomiso debido a la violación de los deberes de administración o al manejo inadecuado de los asuntos del fideicomiso, el fideicomitente tiene el derecho a solicitar al Tribunal Popular la revocación de la disposición, y tiene derecho a solicitar al fideicomisario que restablezca los bienes del fideicomiso a su estado original o que los compense si el cesionario de los bienes del fideicomiso acepta conscientemente los bienes en contra del propósito de; el fideicomiso, deberá devolverlo o compensarlo.

(4) Si el fiduciario dispone de los bienes del fideicomiso en violación del propósito del fideicomiso o comete un error grave en la administración, uso o disposición de los bienes del fideicomiso, el fideicomitente tiene el derecho de despedir al fiduciario de acuerdo con las disposiciones del documento de fideicomiso, o solicitar el despido al tribunal popular.

26. Derechos de los beneficiarios:

Un beneficiario es una persona que disfruta del interés sobre los bienes fiduciarios en una relación de fideicomiso. El beneficiario tiene derecho a renunciar a los derechos de beneficio del fideicomiso. Los derechos de beneficio fiduciario del fideicomiso pueden transferirse y heredarse conforme a la ley.

27. Los documentos comerciales de fideicomiso incluyen principalmente:

(1) Contrato de fideicomiso;

(2) Plan de fideicomiso;

( 3). ) Gestión de bienes fiduciarios y declaración de riesgos de uso.

28. El concepto de contrato de fideicomiso:

Un contrato de fideicomiso es el establecimiento, modificación y terminación de un fideicomiso firmado por el fideicomitente y el fiduciario como partes de la relación jurídica fiduciaria, y estipula que las partes de la relación de fideicomiso (incluido el fiduciario) Un acuerdo escrito sobre los derechos y obligaciones de la persona, el fiduciario y el beneficiario.

29. Materias que deben especificarse en el contrato de fideicomiso:

(1) Objeto del fideicomiso.

(2) Los nombres y direcciones del mandante y del síndico.

(3) Beneficiarios o alcance de los beneficiarios;

(4) Alcance, tipo y condiciones de los bienes fiduciarios.

(5) Las formas y métodos para que los beneficiarios obtengan beneficios fiduciarios.

Además de las cuestiones enumeradas en el párrafo anterior, se considerarán cuestiones tales como la duración del fideicomiso, el método de administración de los bienes fiduciarios, la remuneración del fiduciario, el método para establecer un nuevo fiduciario, el podrán estipularse los motivos de la terminación del fideicomiso, etc.