¿Qué es un fondo industrial?
Los fondos de inversión industriales tienen principalmente las siguientes características: En primer lugar, los objetivos de inversión son principalmente empresas que no cotizan en bolsa. En segundo lugar, el período de inversión suele ser de 3 a 7 años. En tercer lugar, participar activamente en la operación y gestión de las empresas en las que se invierte. En cuarto lugar, el propósito de la inversión es promover el desarrollo de la empresa mediante inversiones basadas en el valor potencial de la empresa y obtener ganancias por apreciación del capital mediante diversos métodos de salida en el momento apropiado.
Formas de fondos industriales:
1. Los fondos de inversión industriales con persona jurídica existen en forma de sociedades anónimas o se constituyen en forma de sociedades en comandita. Cada inversor en este fondo es accionista o inversor de la empresa del fondo y tiene derecho a hacer sugerencias y consultas sobre las operaciones de la empresa (empresa). La persona jurídica del fondo de inversión industrial es una persona jurídica (socio), y la sociedad gestora contratada tiene poderes limitados, y los derechos de propiedad y gestión no están completamente separados. Los inversores influirán en diversos grados en la orientación de la toma de decisiones de la empresa, restringiendo así en cierta medida las operaciones de gestión de fondos de la sociedad gestora.
2. No existen fondos de inversión industriales contractuales en forma de sociedades anónimas. Los inversores no son accionistas, sino sólo partes del contrato de fideicomiso y beneficiarios de los fondos, y no tienen derecho a participar en las decisiones de gestión. Los fondos de inversión industriales contractuales no son personas jurídicas y deben confiar a una sociedad gestora la gestión y operación de los activos del fondo. Los derechos de propiedad y operación están completamente separados, lo que favorece el funcionamiento estable a largo plazo del fondo de inversión industrial. Dado que la sociedad gestora tiene poderes suficientes para gestionar y operar el fondo, los derechos de control de activos del fondo de inversión industrial contractual no se verán afectados por las intenciones de muchos pequeños inversores de perseguir intereses a corto plazo, lo que está en consonancia con el modelo operativo. del sistema empresarial moderno.
3. Proceso de inversión de fondos industriales
El proceso principal de inversión de fondos industriales es el siguiente: primero, seleccionar el objeto a invertir; segundo, realizar la debida diligencia cuando la empresa objetivo se reúne; los requisitos de inversión, llevar a cabo la estructura de transacciones; participar en la gestión corporativa después de invertir en la empresa objetivo, finalmente, después de lograr los objetivos esperados, optar por salir de la empresa invertida de manera adecuada para completar la apreciación del capital;