Tres modelos de financiación de la cadena de suministro

Las tres manifestaciones tradicionales de turbulencia financiera en la cadena de suministro de Zhengrong son la financiación de cuentas por cobrar, la financiación de inventarios y la financiación de pagos anticipados. En la práctica nacional, los bancos comerciales o las empresas de la cadena de suministro son los principales participantes en el negocio de financiación de la cadena de suministro. Debido a que el objeto de investigación de esta serie son las empresas de la cadena de suministro, al presentar el modelo financiero de la cadena de suministro, utilizamos principalmente empresas de la cadena de suministro como proveedores de servicios.

1. Financiamiento de cuentas por cobrar

Cuando las empresas upstream ofrecen ventas a crédito a empresas downstream, lo que resulta en un lento cobro de las ventas o dificultad para cobrar grandes cantidades de cuentas por cobrar, y una escasa rotación de capital de empresas upstream. Cuando se produce una brecha de financiación periódica, los fondos se pueden recaudar a través de cuentas por cobrar. El modelo de financiación de cuentas por cobrar significa principalmente que, para obtener fondos, las empresas upstream solicitan a las empresas de la cadena de suministro financiación con cuentas por cobrar como fuente de pago en función de las cuentas por cobrar generadas a partir de contratos reales firmados con empresas downstream.

2. Financiamiento de inventario

El financiamiento de inventario se refiere principalmente al financiamiento hipotecario de bienes durante el proceso comercial. Generalmente ocurre cuando la empresa tiene un gran inventario o la rotación del inventario es lenta. lo que resulta en una falta de fondos. Cuando la presión de rotación es alta, las empresas utilizan los bienes existentes para cobrar por adelantado. Con la expansión de los participantes y la innovación de los servicios, el financiamiento de inventarios se ha presentado en diversas formas, incluidos los tres métodos principales siguientes:

(1) Prenda hipotecaria estática. Las empresas utilizan su propio inventario de propiedad legal o el de terceros como garantía para los negocios de préstamos. Las empresas de la cadena de suministro pueden confiar a empresas de logística de terceros la supervisión de la garantía proporcionada por los clientes y la canjean mediante remesas. Para ampliar la escala de operaciones, las empresas pueden utilizar el financiamiento de promesas de carga estática para revitalizar la acumulación de fondos y pueden llevar a cabo operaciones rodantes después de que se canjeen los bienes.

(2) Hipoteca y prenda dinámica. Las empresas de la cadena de suministro pueden establecer un valor mínimo de bienes para hipoteca y prenda, y permitir que los bienes por encima del límite se envíen fuera del almacén. Generalmente es adecuado para empresas con inventario estable, categorías de carga consistentes. Fácil verificación de bienes hipotecados y pignorados.

(3) Prenda de recibo de almacén. Se puede dividir en prenda de recibo de almacén estándar y prenda de recibo de almacén ordinaria. La diferencia radica en si la prenda es un recibo de almacén de entrega de futuros. Entre ellos, la prenda de recibos de almacén estándar se refiere al negocio de financiación en el que las empresas utilizan recibos de almacén estándar de propiedad legal de ellas o de terceros como garantía. Es adecuado para clientes que compran y venden a través del mercado de negociación de futuros y para cubrir y evitar riesgos comerciales. a través del mercado de negociación de futuros de los clientes.

3. Financiación de pagos anticipados

Sobre la base de la financiación de inventario, se ha desarrollado la financiación de pagos anticipados. Partiendo de la premisa de que el comprador paga un determinado depósito, la empresa de la cadena de suministro negocia el pago completo al vendedor. Una vez que el vendedor entrega la mercancía de acuerdo con el contrato de compraventa y la mercancía llega al almacén designado, se constituye una prenda como garantía del pago anticipado.