Medidas provisionales para la utilización y gestión de los fondos de seguros
(1) Depósitos bancarios
(2) Negociación de bonos; , acciones, participaciones en fondos de inversión en valores y otros valores.
(3) Inversión en bienes raíces;
(4) Otras formas de uso de fondos prescritas por el Consejo de Estado.
Los fondos de seguros que realicen inversiones en el extranjero deberán cumplir con las disposiciones reglamentarias pertinentes de la Comisión Reguladora de Seguros de China. Artículo 7 Si los fondos de seguro se depositan en un banco, se seleccionará como banco de depósito un banco comercial que cumpla las siguientes condiciones:
(1) El índice de adecuación de capital, los activos netos y el índice de cobertura de provisiones cumplen con los requisitos reglamentarios ;
(2) La estructura de gobierno está estandarizada, el sistema de control interno es sólido y el desempeño operativo es bueno;
(3) No se han registrado violaciones importantes de las leyes y regulaciones. descubierto en los últimos tres años;
(4) La calificación crediticia ha estado por encima del grado de inversión durante tres años consecutivos. Artículo 8 Los bonos invertidos por fondos de seguros deberán cumplir con la calificación crediticia evaluada por una agencia de calificación crediticia reconocida por la Comisión Reguladora de Seguros de China y cumplir con las condiciones prescritas, incluidos principalmente bonos gubernamentales, bonos financieros, bonos corporativos e instrumentos de financiación de deuda de empresas no financieras. y otras condiciones calificadas de bonos. Artículo 9 Las acciones invertidas por fondos de seguros incluyen principalmente acciones emitidas y negociadas públicamente y acciones emitidas no públicamente por empresas que cotizan en bolsa para objetos específicos.
La inversión en acciones de empresas que cotizan en el GEM y en acciones de empresas que cotizan en bolsa suscritas y negociadas en moneda extranjera serán estipuladas por separado por la Comisión Reguladora de Seguros de China. Artículo 10 Para invertir fondos de seguros en fondos de inversión en valores, el administrador del fondo deberá cumplir las siguientes condiciones:
(1) La empresa tiene un buen gobierno corporativo y los activos netos se han mantenido por encima de 100 millones de RMB durante tres años consecutivos. ;
(2) Ejecutar el contrato de acuerdo con la ley, salvaguardar los derechos e intereses legítimos de los inversores y no tener malos antecedentes en los últimos tres años;
(3) Establecer un mecanismo de cortafuegos eficaz entre los fondos de inversión en valores y las empresas específicas de gestión de activos de clientes.
(4) El equipo de inversión es estable, el rendimiento histórico de la inversión es bueno y la escala de activos bajo gestión o participación del fondo es buena; relativamente estable. Artículo 11 Los bienes inmuebles invertidos por los fondos de seguros se refieren a terrenos, edificios y demás elementos anexos al terreno. La Comisión Reguladora de Seguros de China formulará medidas específicas. Artículo 12 El capital invertido por los fondos de seguros será el capital de sociedades anónimas y sociedades de responsabilidad limitada legalmente establecidas y registradas en el territorio de China y que no hayan cotizado públicamente en la bolsa de valores. Artículo 13 Las compañías de grupo (holding) de seguros y las compañías de seguros no pueden utilizar diversas reservas para comprar bienes inmuebles para uso propio o realizar inversiones de capital en otras empresas para lograr el control. Artículo 14 Las compañías de grupo (holding) de seguros y las compañías de seguros que realicen inversiones de capital en otras empresas deberán cumplir con las normas pertinentes de supervisión de solvencia. Si la filial de seguros de un grupo de seguros (sociedad holding) no cumple con los requisitos de supervisión de solvencia de la Comisión Reguladora de Seguros de China, el grupo de seguros (sociedad holding) no puede invertir en empresas financieras no relacionadas con los seguros.
La inversión de capital para lograr intereses mayoritarios se limita a las siguientes empresas:
(1) Empresas de seguros, incluidas compañías de seguros, instituciones de gestión de activos de seguros, agencias de seguros profesionales y corredores de seguros;< /p >
(2) Empresas financieras no aseguradoras;
(3) Empresas relacionadas con el negocio asegurador.
Artículo 15 Las compañías (holding) de grupos de seguros y las compañías de seguros no realizarán las siguientes actividades en el uso de fondos de seguros:
(1) Depósitos en instituciones financieras no bancarias;
(2) Compra Invertir en acciones que han estado sujetas a "tratamiento especial" y "tratamiento especial con advertencia de riesgo de terminación de cotización" por parte de la bolsa;
(3) Inversiones que no tienen un retorno de flujo de efectivo estable Las expectativas o el valor de apreciación de los activos, la alta contaminación, etc. no están en línea con las industrias nacionales. El capital corporativo y los proyectos inmobiliarios de acuerdo con las políticas;
(4) Participan directamente en el desarrollo y la construcción de bienes raíces;
(5) Participaciones en capital de riesgo;
(6) Fondos de seguros Los activos de inversión formados se utilizan para proporcionar garantías o préstamos a terceros, excepto préstamos prendarios de pólizas de seguros personales (7) Otras inversiones; actividades prohibidas por la Comisión Reguladora de Seguros de China.
La Comisión Reguladora de Seguros de China puede realizar los ajustes apropiados a las regulaciones prohibitivas sobre el uso de fondos de seguros en función de las circunstancias pertinentes. Artículo 16 Las empresas del grupo de seguros (holding) y las compañías de seguros deberán cumplir los siguientes requisitos de proporción cuando utilicen fondos de seguros:
(1) Invertir en depósitos bancarios a la vista, bonos gubernamentales, letras del banco central, bonos del banco de pólizas y El saldo contable de activos de los fondos del mercado monetario no será inferior al 5% de los activos totales de la empresa al final del trimestre anterior;
(2) El saldo contable total de bonos corporativos no garantizados e instrumentos de financiación de deuda invertidos. en empresas no financieras no será superior al 20% del activo total de la empresa al final del trimestre anterior;
(3) El saldo contable de las inversiones en acciones y fondos de acciones no excederá el 20% del los activos totales de la empresa al final del trimestre anterior;
(4) ) El saldo contable de las inversiones de capital en empresas que no cotizan en bolsa no excederá el 5% de los activos totales de la empresa al final del trimestre anterior; el saldo contable de los productos financieros relacionados con acciones invertidos en empresas que no cotizan en bolsa no excederá el 4% de los activos totales de la empresa al final del trimestre anterior, y la suma de las dos partidas no excederá el 4% de los activos totales de la empresa al final del trimestre anterior. al final del trimestre anterior. 5 superior a los activos totales de la empresa al final del trimestre anterior;
(5) El saldo contable de bienes inmuebles de inversión no supera el 65.438 00 de los activos totales de la empresa al final del trimestre anterior. al final del trimestre anterior, el saldo contable de la inversión en productos financieros relacionados con bienes raíces. El saldo no excederá los 3 RMB de los activos totales de la empresa al final del trimestre anterior, y la suma de las dos partidas no excederá los RMB. 65,438 00 de los activos totales de la compañía al final del trimestre anterior;
(6) El valor en libros de los planes de inversión de deuda, como la inversión en infraestructura. El saldo no excederá los activos totales de la compañía de 65,438 00 al final del trimestre anterior. finales del trimestre anterior;
(7) Las compañías de grupos de seguros (holding) y las compañías de seguros realizan inversiones de capital de control en otras empresas, y el costo de inversión acumulado no excederá su patrimonio neto.
El activo total a que se refieren los puntos (1) a (6) del párrafo anterior se deducirá del saldo de los fondos de recompra de bonos, seguros vinculados a inversiones y seguros distintos de los de vida, inversiones de retorno no predeterminado. activos de productos de seguros; grupos de seguros El activo total de la sociedad holding será el activo total de la sociedad matriz del grupo.
Los instrumentos de financiación de deuda de empresas no financieras se refieren a valores emitidos por empresas no financieras con personalidad jurídica en el mercado interbancario de bonos, con un acuerdo de reembolso de principal e intereses dentro de un plazo determinado;
Los productos financieros relacionados con el capital de empresas no cotizadas se refieren a planes de inversión o fondos de inversión basados en el capital de empresas no cotizadas iniciados o emitidos por instituciones nacionales de gestión de inversiones de capital de conformidad con la ley;
Real Los productos financieros relacionados con el patrimonio se refieren a planes de inversión o fondos de inversión basados en activos inmobiliarios iniciados o emitidos por instituciones de gestión de inversiones inmobiliarias en China de conformidad con la ley;
Planes de inversión en infraestructura y otros tipos de deuda se refieren a Planes de inversión emitidos por instituciones de gestión profesional, como instituciones de gestión de activos de seguros. Los certificados de beneficios son instrumentos financieros que recaudan fondos de clientes como compañías de seguros, invierten en proyectos de infraestructura y pagan el principal y los rendimientos esperados según lo acordado.
Las compañías (holding) de grupos de seguros y las compañías de seguros deben controlar la proporción de herramientas de inversión, variedades únicas, contrapartes únicas, empresas afiliadas y compañías dentro del grupo que invierten en el mismo objetivo para evitar riesgos de concentración en el uso de fondos.
Las medidas de gestión específicas para el uso de los fondos de seguros las formula la Comisión Reguladora de Seguros de China. La Comisión Reguladora de Seguros de China puede realizar ajustes apropiados a la proporción de inversión de los fondos de seguros según las circunstancias pertinentes.